認購期權
認購期權（callwriter）是指期權的買方向期權的賣方按照期權價支付一定數額的權利金後，擁有在期權合約有效期內，按事先約定的價格即執行價向期權賣方買入約定數量的相關期貨合約的權利，但不負有必須買進的義務。期權買方若不想買期貨，只需讓該合約到期作廢即可。
認購期權是有權以行權價買入標的物的權利，他們的區別就是方向是相反的，認購期權的買方有權以行權價買入期權合約，認沽期權常言之就是看跌期權，覺得市場未來會有下跌傾向的話，可以考慮買入認沽期權，賺取收益。相反，如果是上漲的話，那麼就是可以考慮購買認購期權，就是方向的選擇，選擇對了那麼盈利的幾率就大。
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認沽期權與認購期權的區別
1、認沽期權是看跌，認為標的物在合約內會下跌，如果未來基礎資產的市場價格下跌至低於期權約定的價格，看跌期權的買方就可以以執行價格賣出基礎資產而獲利，如果未來基礎資產的市場價格上漲超過該期權約定的價格，期權的買方就可以放棄權利；
認購期權是看漲，認為標的物在合約內會上漲，如果到期日的股票價格高於執行價格，那麼看漲期權處於實值，持有者會執行期權，獲得收益；如果到期日的股票價格低於執行價格，那麼看漲期權處於虛值，持有者不會執行期權，此時看漲期權的價值就是零。
2、認購期權的買方，其最大虧損為權利金，隨着正股價不斷的上漲，其盈利無限；賣方最大盈利為權利金，隨着正股價的上漲，其虧損無限，而認沽期權的買方其最大虧損為權利金，隨着正股價不斷的下跌，其盈利無限；賣方其最大盈利為權利金，隨着正股價不斷的下跌，其虧損無限。[1]
認購期權即在未來一定時間以一定價格買入標的資產的權利，買入認購期權的收益是線性的，虧損有限的；而賣出認購期權的收益是有限的，虧損是線性的。對於認購期權，我們可以進行如下操作。 1、買入認購期權獲得行權收益：假設當前50ETF的價格為2.600，我們預計一個月後會漲到3.000，我們可以購買相應的認購期權來獲得收益。假設此時4月50ETF購2600的價格為0.1，如果我們購買該期權，如果到期時後價格符合預期，那此時的收益為3.000-2.600-0.1=0.3元/份。假如50ETF價格一路下跌，我們也可以通過放棄行權來規避損失，最大的虧損無非是0.1元/份的期權費用。
2、賣出認購期權來避免標的物下跌的風險：如果持有一定的50ETF，擔心現貨資產下跌造成損失，此時可以賣出一定的50ETF認購期權來維持盈虧平衡，如果現貨價格下跌，賣出50ETF認購期權的操作也會帶來一定的收益，從而彌補現貨波動帶來的損失。
3、直接買賣認購期權獲取權利金溢價：可以買入一部分的認購期權，待認購期權價格上漲後再賣出；也可以先開倉賣出一部分認購期權，等期權價格下跌時再買入平倉。
以上就是認購期權的三種基礎玩法，初次之外還有許多利用認購期權來進行套利的期權組合，這裡就先不做論述了。